国际工信动态 2022年10月第一期

【媒体动态】

l 菲律宾鼓励进口含俄罗斯燃料在内的最具竞争力的能源

10月10日，菲律宾能源部长拉斐尔·洛蒂拉表示，菲律宾总统小费迪南德·马科斯正在鼓励当地能源公司从“最具竞争力的来源”（包括俄罗斯）获取燃料，以缓解高油价对消费者的影响。马科斯上周表示，尽管俄罗斯在俄乌冲突后受到西方制裁，但东南亚国家可能需要求助于俄罗斯来满足其燃料需求。洛蒂拉周一在菲律宾经济记者协会组织的一次论坛上表示：“正如我们从乌克兰了解到的那样，世界某些地区总是存在战争冲突的威胁，我们的下游石油行业也必须考虑到这一点。”但他表示，购买俄罗斯燃料的最终决定权在于石油公司本身，这些公司是在放松管制的环境下运营的。石油公司做出何种商业决策必须考虑其自身石油供应的稳定性。一些当地石油公司目前被锁定在长期供应合同中，这也需要考虑在内。

l 德国天然气委员会同意缓解价格飙升影响的提案

10月10日，负责起草计划以缓解天然气价格飙升对消费者影响的德国专家委员会就一系列提案达成一致。路透社获得的一份文件草案显示，委员会赞成该州在今年一次性支付家庭和企业的天然气月度账单，并从明年3月或4月开始进行价格制动。该委员会仍在为工业部门的大型天然气用户制定一项单独的计划。在下一阶段，国家可以补贴60%-80%的预计天然气消耗量，消费者必须以市场价格支付剩余部分，以鼓励节能。据该报报道，补贴价格可能在每千瓦时12-14美分左右。如果该计划获得通过，将由政府上个月晚些时候宣布的2000亿欧元（约合1940亿美元）的救济计划支付，以缓解能源价格飙升对欧洲最大经济体的影响。专家表示，政府一次性付款的好处是可以立即缓解德国面临的能源压力。不利的一面是，尽管估计至少需要节省20%的天然气才能避免天然气短缺，但这一现象并没有激发人们的节约意识。

l Stellantis在印度开设新软件中心以支持数字化战略

10月12日，汽车制造商Stellantis表示，已在印度班加罗尔开设了一个新的软件中心，也是公司在印度的第二个创新中心，将聚焦车舱和驾驶辅助技术。目前，软件在现代汽车企业收入配比中占据中越来越重要的地位，汽车制造商都在扩大研究投资，雇佣更多具有特定经验的高管。Stellantis的目标是到2030年，通过其软件驱动战略增加200亿欧元的年收入。集团在一份声明中表示，该软件中心占地5万平方英尺，将作为STLA智能座舱（STLA SmartCockpit）的主要开发中心，成为Stellantis于2024年开始部署的三个技术平台之一STLA SmartCockpit的主要开发中心。此外，新软件中心还将在STLA AutoDrive的人工智能和高级智能驾驶辅助技术的开发中发挥关键作用，而班加罗尔的基础软件开发团队将支持基于经典和自适应Autosar框架的基础软件平台。新软件中心将拥有包括下一代声学实验室在内的实验室，为Stellantis车主开发特定的音频签名（audio signature）以及优质的音频体验。

l 马来西亚国家石油公司宣布对MLNG DUA的天然气供应造成不可抗力影响

马来西亚国家石油公司（Petronas）表示，由于土壤移动导致管道泄漏，已宣布对MLNG DUA的天然气供应造成不可抗力影响，这将影响到向位于民都鲁的马来西亚国家石油公司液化天然气综合设施（PLC）的天然气供应。马来西亚国家石油公司表示，PLC内的其他液化天然气生产设施继续按计划运行。公司没有说明供应会受到多大影响，也没有说明中断会持续多久。日本三菱公用事业公司上周四表示，马来西亚液化天然气公司（马来西亚国家石油公司拥有多数股权）在管道泄漏后宣布，其向包括三菱在内的客户供应液化天然气存在不可抗力。马来西亚国家石油公司上周末发布声明称，管道泄漏影响了其对部分签约液化天然气买家的交付承诺，该公司正在讨论“确定适当的缓解措施”。

l 亚马逊将使用ULA火箭发射互联网卫星

10月13日消息，亚马逊太空互联网卫星前两颗将于明年初发射，搭乘波音-洛克希德合资企业（ULA）联合发射联盟的新火箭Vulcan。据悉，亚马逊率先发射两颗原型卫星作为该公司Kuiper网络的一部分，该网络计划由3236颗低地球轨道卫星组成，向世界偏远地区提供宽带互联网服务。该卫星最初计划在今年年底由初创企业ABL Space Systems发射，但由于其开发出现延迟，迫使亚马逊更换合作商，与ULA签订了47次卫星发射合同。

亚马逊互联网卫星计划将与SpaceX的星链系统展开直接竞争。亚马逊目前有1000名工作人员参与这个项目，公司希望在利润丰厚的太空互联网市场占据一席之地。柯伊伯项目技术副总裁拉杰夫·巴迪亚尔(Rajeev Badyal)表示目前这个项目对公司来说绝对至关重要，地球上目前还有超过10亿人无法用到可靠的宽带互联网。为履行FCC许可下的义务，亚马逊必须在2026年前部署一半的卫星网络。巴迪亚尔说，公司正在努力满足这一要求。巴迪亚尔坚信互联网服务是一个十分庞大的市场，他表示亚马逊正在开发先进的新技术，并将关注点集中在如何为客户降低成本的层面上，他认为从长远看，公司将以更低价提供更高速的宽带。

l 应急计划即将到期，英国央行债券回购规模增加一倍

10月10日，英国央行采取行动，将计划回购的最大债务规模增加一倍，以缓解人们对其旨在平息政府债券市场动荡的紧急计划到期的担忧。目前为止，英国央行的买入量远远低于每日最低限额，但却宣布其正在采取措施确保该计划顺利结束。该行在一份声明中表示：“在运营的最后一周，该行将宣布额外措施，以支持有序结束其收购计划。”英国央行迄今已提出购买价值400亿英镑的英国国债，但只购买了约50亿英镑。声明称：“央行准备妥善利用这一未使用的产能，将剩余五场拍卖的最大规模增加到目前每场拍卖最高50亿英镑的水平之上。”最大拍卖规模将于每天早上9点宣布，10月10日（周一）的操作将达到100亿英镑，尽管央行保留降低出价的权利。

l 沙特阿美公司仍将于11月保持对亚洲的全部石油供应

截至10月10日，沙特阿美公司已告知亚洲至少7家客户，其将在冬季旺季之前于11月按照合同约定交付原油。消息人士表示，尽管公司可能通过动用库存来削减产量，但该生产商仍在保持对亚洲的稳定供应。尽管石油输出国组织（OPEC）和包括俄罗斯在内的OPEC+决定将其日产量目标降低200万桶，但仍实现了全部供应分配。沙特能源部长阿卜杜勒·阿齐兹·本·萨勒曼曾表示，实际供应量将削减约100万至110万桶/日。分析师预计，沙特阿拉伯、阿联酋和科威特将承担大部分减产，因为其他OPEC+成员国的产量低于目标值。FGE咨询公司预计，11月沙特石油产量目标将比上月下降约550,000桶/日。此外，沙特将保持11月亚洲原油价格基本不变以维持国家在该地区的原油市场份额。

l 埃克森美孚正在谈判收购石油和天然气生产商登伯里

10月10日，据知情人士介绍，埃克森美孚正在考虑收购石油天然气生产商丹伯里，谈判仍处于初步阶段。总部位于德克萨斯州的能源公司丹伯里的股价于10月10日上涨了12%，随后涨幅稍降，收盘时股价上涨了约7%，市值约为50亿美元。如果丹伯里继续出售，预计将获得可观的溢价，使其成为一笔潜在的巨额交易。事实上，丹伯里此前一直在探索各种出售方案，并正在与一名顾问合作，以寻求潜在的销售机会。消息人士表示，其他潜在买家可能包括雪佛龙等石油巨头。丹伯里专门利用二氧化碳从老油井中开采石油，而随着石油巨头和其他大盘股能源公司逐步加大对环境、社会和公司治理（ESG）战略的重视，丹伯里被其视为一项有吸引力的投资。

l 美国关于工人的提案可能会对零工经济造成打击

美国关于工人的提案发布后，Uber公司、Lyft公司和Doordash公司的股价在10月11日下跌了约10%，因为投资者担心美国阻止公司将工人视为独立承包商的提案将提高这些勉强盈利的初创公司的成本。美国劳工部的提案将要求，工人在经济上依赖公司时，应当被视为公司的雇员，他们有权获得比承包商更多的福利和法律保护。分析人士表示，预计明年生效的提案存在很多不确定性，但此举明显打击了零工经济。财务分析师表示：“改变员工分类可能会让公司付出更多成本，而现在，他们会发现很难将这些额外成本转嫁给已经在认真考虑日常开支的消费者。”零工经济使得公司能够雇佣独立承包商而非全职员工，同时使得工人们能够在一天中的任何时间灵活工作，而公司将从工人收入中提取一定比例的资金，无需提供医疗保险或其他福利。与上述工人签约使其成为员工可能意味着公司将新增额外成本，并减少他们从每次销售、物流或配送中获得的折扣。Lyft公司表示，此举不需要改变其商业模式，而Uber公司则表示计划与有关部门接洽。

【智库观点】

l CSIS：美国近期针对欧盟出台的数据隐私政策无法真正解决隐私问题

拜登政府上周发布了一份旨在制定符合欧盟《通用数据保护条例》(GDPR)的行政命令。事实上，非欧盟国家若希望与欧盟国家实现跨境数据流通，则必须符合欧盟《通用数据保护条例》中规定的一系列标准。如果符合标准，欧盟就会对该国作出“充分性”裁定，并允许相关数据的跨境转移。然而，美国在跨境数据流通上从未获得欧盟做出的“充分性”裁定。尽管其与欧盟委员会达成了两次协议：第一次是关于“安全港”的协议，第二次是关于“隐私盾”的协议。但欧洲法院均以不符合欧盟原则为由拒绝了上述协议，并称这些协议所收集的是“既不必要也不充分”的数据。这些案件被称为Schrems I和Schrems II，以提起诉讼的奥地利活动家麦克思·施雷姆斯（Max Schrems）命名。

上周拜登政府所提出的欧盟-美国数据隐私框架（DPF）是美国的第三次尝试。它试图解决在之前诉讼中出现的两个关键问题，即美国信号情报收集活动是否“必要且充分”，以及若个人发现其隐私数据被不当收集或使用，美国政府是否存在一个客观、独立的程序加以纠正。

对于第一个问题，白宫的一份声明总结了新的欧盟-美国数据隐私框架（DPF）将如何达到“必要且充分”的标准：新的框架增加了对美国信号情报收集活动的进一步限制措施，包括要求此类活动仅以维护美国国家安全目标为限，同时需要考虑到各国人民的隐私和自由。

在第二个问题上，新的隐私框架将针对个人数据被不当收集的事项进行独立且具备约束力的审查和纠正。该过程由若干步骤组成，但关键步骤是在美国司法部设立的数据保护审查法院进行的。该法院的法官将从政府以外任命，并受到保护、不被免职。

对于这项新的行政命令，奥地利活动家施雷姆斯目前的回应并不明确，但他大概率会反对该协议，导致法院将不得不处理新一轮诉讼——即Schrems III。虽然施雷姆斯本人可能主要反对的是美国政府的信号情报收集活动，但法院如何裁决取决于新程序是否将美国政府的数据收集活动限定在“必要且充分”的范围内，以及争议解决过程是否真正独立。前者很难预测，因为标准是主观的。反之，后者将更容易预测：美国的法院在司法部内部，这意味着它并不真正独立。因此，很可能会产生Schrems III，并且其很可能再次胜诉，至少部分胜诉，这将意味着展开新一轮谈判，产生一个新的数据隐私框架，进而导致Schrems IV，以及Schrems V……

不可否认的是，制定数据隐私框架的出发点是好的，即在应对欧盟先发监管优势的同时，也能解决美国国会未能制定联邦隐私政策的问题。但CSIS认为，在当今现实中，隐私已不存在，这场谈判变得毫无意义。首先，人们在互联网上购买东西、安排送货、玩游戏或观看视频时都愿意提供数据，表明隐私已被人们“主动”泄露；其次，所在国政府或其他国家政府秘密收集数据的活动意味着除非人们断开网络并使用现金付款，否则没有真正的隐私可言。这并不能说是一件好事，但随着时间的推移，实践已经表明，人们愿意为了方便而牺牲隐私，即使大多数人没有意识到其正在这样做。总之，CSIS认为，我们应尊重施雷姆斯立场的完整性，但同时应意识到这一行为在本质上是徒劳无功的。

l PIIE：美国和欧元区在应对通货膨胀方面面临不同挑战

欧元区和美国的总体通胀数据大致相似，都在8%到9%之间。但通胀数据背后的原因却大有不同，进而影响国家货币政策的制定。简而言之，美联储面临着比欧洲央行更大的挑战，这将反映在截然不同的利率路径上。

通货膨胀的产生主要源于以下四项因素。首先是劳动力市场的紧张，即市场是过冷还是过热。美国劳动力市场明显过热，但在大多数欧元区国家，情况却并非如此。其次是价格冲击，从能源到大宗商品价格再到供应链中断，上述现象形成对通货膨胀的“首轮效应”。对美国而言，事态正在向好的方向发展：其商品价格正在逐步下降，供应链正在修复，鉴于石油输出国组织（OPEC）决定减少产量，石油价格可能不会下降，但不太可能大幅增加。然而受天然气价格大幅抬升的影响，欧元区的状况却并不尽如人意。第三是所谓的“二轮效应”，即由于工人们试图恢复失去的购买力，最初的价格冲击将传导到其他价格和名义工资。美国工人工资的大幅波动日益加剧了潜在的通胀风险。反观欧元区，其情况要稳定得多。第四是长期通胀预期与政府设定的目标逐渐且持续地背离。也就是说，持续的通胀加深了人们对货币政策有效性以及央行通胀目标能否达成的质疑，从而可能导致通胀的持续上升。而好消息是，到目前为止，美国和欧元区的长期通胀预期几乎都没有变化。

上述因素汇总起来将导致美国在短期的总体通胀水平相对较低，但潜在的通胀率仍将过高，反映出强烈的“二轮效应”。反之，欧元区短期内的总体通胀水平不容乐观，但从长期来看，其潜在通胀率要低于美国。

此外，在生产活动方面，美国的基本需求仍然强劲。潜在高通胀和强劲需求意味着美联储将不得不实施政策干预以减缓经济增长。然而，由于欧元区大部分能源依赖进口，价格上涨已导致购买力大幅下降，其中一部分反映在消费和投资上，这导致欧元区的需求将自动放缓，无需政府加以政策干预。

上述结论将直接影响各国的利率政策。具体而言，由于经济过热和强劲需求，美联储需要保持高利率。而欧洲央行则不需要大幅加息。进一步地，随着通货膨胀率的下降，名义利率将下降。那么实际利率将会发生什么变化呢？是像大多数人认为的那样，持续处于居高不下的新局面，还是会回到新冠疫情前的低水平?PIIE认为，导致过去四十年实际利率处于低位的因素目前仍然存在，因此利率预期将回到较低水平，同时低于增长率。经济的长期停滞问题很可能会重新出现，进而对财政和货币政策产生影响。

【政策预判】

l 布鲁金斯学会：公共事业的研发投入或将助力美国社会创新

研发投资是国家未来繁荣的关键因素。各国在创造新知识、产品、服务和工艺方面的支出对经济增长和技术创新至关重要，对国家安全和国际竞争力同样关键。对研发领域的投资决定了哪些国家将领先，哪些国家将落后。然而，目前美国在研发支持方面存在许多障碍，布鲁金斯学会认为美国需要做更多工作来保障其未来发展。愿景、战略和政策方面存在的局限性可能会阻碍国家实现发展目标。

布鲁金斯学会概述了加强美国研发所需的步骤，主要包括：将更多的研发资金用于公益事业；使用联邦资金减少地理不平等；加大研发投入以减轻气候变化的负面影响；将研发支出与国家包容性和公平目标挂钩，支持关键基础设施和产品；为州和地方政府的研发决策提供更大的灵活性；培训下一代研发人才。

（一）私人投资在研发中占据首要地位

从当前的投资来看，美国目前的大部分研发资金来自私营部门。例如，2020年，在投资于研发的7080亿美元中，5174亿美元来自企业，而1428亿美元来自公共部门，226亿美元来自高等教育，251亿美元来自非营利组织。

从某种程度上来说，企业在研发支出方面优先于政府并没有错。美国有一个充满活力的私营部门，使商业领袖能够审视形势，决定哪里有投资机会，并为其公司的未来价值定位。但另一方面，大部分研发工作都来自企业的现象将引发一系列问题。首先，重要的国家利益可能被忽视。第二，即使无利可图的社会创新对公共卫生和国家安全很重要，但对企业而言，有利可图消费品可能会比无利可图的社会创新更具吸引力。第三，与承诺快速回报的项目相比，长期公共产品的创新更容易被企业管理者忽视。最后，满足季度收入预测的要求使得企业管理层面临着巨大的压力，这可能会影响其资金在待研发项目上的分配决策。

在全球化时代，许多企业管理层决定将关键产品和组件外包给其他国家，如中国、印度和韩国。例如，尽管芯片对数字经济至关重要，但美国的半导体制造大部分外包给了韩国。而当新冠疫情颠覆全球供应链时，美国对其他国家的芯片依赖限制了国家在汽车和电子等关键行业的增长。

可见，私人投资在研发中占据首要地位的现象可能会以从商业角度来看完全合理的方式歪曲研发优先级，进而损害国家整体利益。

（二）未来政府研发的投资方向

1. 为公共利益进行研发

如果我们让企业管理层做出研发决策，他们可能会优先考虑有利可图的消费品和服务，而不是解决关键困难的创新。公共部门可以发挥重要作用的地方是确定关键问题，并确保无利可图但社会需要的创新得到支持。

2. 使用联邦资金纠正地理不平等

目前美国的一个关键问题是高度的地理不平等。布鲁金斯的研究表明，美国的大部分GDP集中在东海岸、西海岸和介于两者之间的一些大都市。因此，联邦政府在研发决策时应该以减少地域不平等同时促进中心地带发展的方式分配资金，以避免上述地理不平等助长民粹主义、极端民族主义和政治极端主义等思想。

3. 部署研发以应对气候变化

政府和企业都应优先考虑气候变化方面的研发，以应对极端天气、清洁能源生产、水管理及其经济影响。政府应当将气候变化提升为研发决策的主要因素，因为它与国家的交通、能源和农业密切相关。

4. 将研发支出与包容性和公平目标挂钩

实现一个公平、公正和包容的社会对美国和世界各地都很重要。未来几年，我们的社会和政治将与现在大不相同，我们需要相应的税收和社会政策，同时也需要将公平视为重要的社会目标并优先考虑相对公平的知识、产品和流程的研发支出。这包括不带偏见的人工智能（如不管肤色如何都具备准确性的面部识别软件）、消除数字鸿沟的方式以及所有个人都可以使用的数字金融产品。

5. 支持关键基础设施和产品

拥有强大的基础设施和产品对未来的繁荣和国家安全至关重要。这不仅意味着高速公路、火车、桥梁和水坝等有形基础设施，还意味着数字基础设施，高速宽带，建设包容性经济，并确保半导体和电子产品等关键数字组件在美国安全、可靠和丰富。目前，美国的大多数电子产品都是在海外制造的，全球供应链漫长而复杂。美国企业不能总是指望现成的供应来完成“及时”的制造。对于重要的商品和服务，美国需要在关系友好的国家进行生产，以便在发生全球流行病或国际冲突时降低供应中断发生的可能性。

6. 为州和地方政府提供更大的灵活性

地方政府比联邦政府更了解当地的研发需求，在如何使用研发经费方面给予其更大的灵活性将是有益的。然而如今美国大多数现有资金要么由可以相互竞争的私营企业控制，要么由可能不了解当地需求的国家政府领导人控制。国家需要改变这一点，以便满足多样化的研发需求，并使区域优先事项在分配决策中发挥更大的作用。

7. 培养下一代人才

培养下一代研发人才必须成为政府和企业的主要优先事项。私营部门需要最优秀的人才来保持竞争力，政府机构需要具备数字经济所需技能的人才。因此，应当准备充足的资金来确保K-12学校和高等教育拥有培训年轻人才所需的资源。同时，政府和企业需要为有提高技能以在未来经济中保持竞争力需求的老年人提供成人教育。

l CSIS:印度和G7国家公平能源转型伙伴关系投资计划的实施路径

近期，G7国家宣布，他们今年将与印度、印度尼西亚、越南和塞内加尔启动公平能源转型伙伴关系投资计划（JTEP）。这种伙伴关系将寻求帮助这些新兴经济体将其能源系统和经济从煤炭过渡到低排放的技术。

第27届联合国气候变化会议（COP27）临近，包括美国在内的七国集团国家正在寻求建立类似于在COP26上宣布的与南非的伙伴关系。人们普遍认为，这种伙伴关系是南非决定减少对煤炭依赖的关键因素。七国集团向南非提供了85亿美元，用于减少对煤炭的依赖，并扶持依赖煤炭的工人和社区。

在通过《降低通货膨胀法案》的基础上，美国渴望重新夺回其在全球气候议程中的领导地位。本周，美国财政部长珍妮特·耶伦宣布向美国清洁技术基金提供10亿美元贷款，并为未来与发展中国家的公平能源转型伙伴关系投资计划（JTEP）提供资金。与依赖煤炭的印度和印度尼西亚建立公平能源过渡伙伴关系将被视为朝着实现这一目标和借鉴南非模式迈出的重要一步。与南非的公平能源转型伙伴关系投资计划旨在推动关闭燃煤发电厂，并帮助政府转向清洁能源。然而在宣布合作关系将近一年后，资金尚未落实。目前尚不清楚融资方式是贷款还是赠款。

七国集团如何使与印度等主要煤炭依赖经济体的公平能源转型伙伴关系投资计划富有成效？

鉴于庞大的煤炭生态系统以及对煤炭经济的高度依赖，印度政府应提前规划并就对印度有效且对解决气候危机有意义的公平能源转型伙伴关系投资计划进行磋商。除了气候效益外，这样的协议符合七国集团的利益，因为印度的市场对西方公司和投资者具有吸引力，而公平能源转型伙伴关系投资计划将使他们能够与印度建立更牢固的伙伴关系。

首先，印度需要一个国家政策框架，以实现煤炭能源的公平转型。印度联邦和州各级的政策制定者、私营部门领导人和其他利益相关者对公平转型的概念基本上仍然一无所知。印度对煤炭转型所需资金和时间的详细评估尚待进行。

为了建立国家政策框架，政府应成立一个专项组，与国家、州和地方决策者、煤炭部门领导人、工会领导人和其他重要利益相关者进行接触。一个详细的国家计划应以这些协商为基础，并具备足够的灵活性，以适应不断变化的优先事项和外部冲击，此外还应预测实现公平转型所需的资金和时间。

其次，印度公平能源转型的国家政策框架应作为与七国集团国家谈判的基础。这将有助于印度决策者从七国集团那里获得足够的资金用于具体项目，以覆盖将2000万人从煤炭部门转移出去所产生的巨额成本。此外，修复煤矿和发电厂、调整其用途并对煤矿工人进行再培训同样需要资金。煤炭基础设施的修复可能包括将土地和相关基础设施重新用于清洁能源项目，并在清洁能源部门创造新的就业机会。对能源以外部门的工人进行再培训是需要财政支持的另一个重要方面。印度应优先考虑基于当地实际情况的项目。

最后，融资条件一直是南非和捐助国之间的棘手问题。后者希望主要以贷款的形式提供融资，而南非更倾向于赠款融资。一个良好的过渡计划可以防止这些类型的问题，并作为与捐助国谈判的基础。同时，这也可能使七国集团国家相信其投资将得到适当利用。